Bagaimana Akaun Broker Beroperasi dan Jenis Pelaburan yang Boleh Dipegang
Apakah Akaun Brokerage? Memahami Pengertian Asas
Akaun broker adalah sejenis akaun yang boleh dikenakan cukai yang anda buka dengan firma broker saham. Anda mendeposit tunai ke dalam akaun ini sama ada dengan menulis cek atau menghubungkannya ke akaun cek atau simpanan di bank anda. Sebaik sahaja wang ini didepositkan, anda boleh menggunakan wang itu untuk memperoleh pelbagai jenis pelaburan. Sebagai pertukaran untuk melaksanakan perintah membeli dan menjual anda, anda biasanya membayar broker saham sebagai komisen.
Apakah Beberapa Jenis Pelaburan Akaun Broker Boleh Dipegang?
Akaun broker boleh memegang pelbagai jenis pelaburan termasuk, tetapi tidak semestinya terhad kepada, yang berikut:
- Saham biasa , yang mewakili kepentingan pemilikan dalam perniagaan.
- Stok yang dipilih , yang biasanya tidak mendapat potongan keuntungan syarikat tetapi sebaliknya, cenderung untuk membayar lebih tinggi daripada dividen purata.
- Bon , termasuk bon Sekutu seperti bil Perbendaharaan AS, bon, dan nota, bon korporat , bon perbandaran bebas cukai dan bon agensi.
- Amanah Pelaburan Harta Tanah, atau REIT , yang mewakili kolam aset berkaitan hartanah termasuk beberapa jenis khusus, seperti REIT hotel, yang memberi tumpuan kepada memiliki dan mengendalikan hotel .
- Opsyen saham dan derivatif lain, yang boleh termasuk pilihan panggilan dan meletakkan pilihan yang memberikan anda hak atau kewajipan untuk membeli atau menjual suatu keselamatan tertentu pada harga tertentu sebelum tarikh tamat tempoh.
- Pasaran wang dan sijil deposit , yang mewakili sama ada pemilikan dalam kumpulan dana bersama yang sangat cair yang memegang wang tunai dan pendapatan tetap pelaburan atau pinjaman yang anda buat kepada bank sebagai pertukaran untuk kadar faedah tetap.
- Reksadana , yang disatukan portfolio pelaburan yang dimiliki oleh banyak pelabur kecil yang membeli saham dalam portfolio atau kepercayaan yang memiliki portfolio. Daripada berdagang sepanjang hari cara aset lain lakukan, perintah membeli dan menjual pesanan dimasukkan pada akhir hari sekaligus. Reksadana termasuk dana indeks .
- Dana yang diperdagangkan, atau ETF , yang merupakan dana bersama, termasuk dana indeks, perdagangan seperti saham.
- Master Limited Partnerships, atau MLPs , yang merupakan perkongsian yang sangat kompleks dengan kelebihan cukai tertentu kepada beberapa jenis pelabur.
Sesetengah akaun broker akan membolehkan anda memegang unit keahlian dalam syarikat liabiliti terhad atau unit perkongsian terhad dalam perkongsian terhad , yang biasanya terikat untuk melabur dalam dana lindung nilai, yang mungkin sukar bagi pelabur baru atau miskin . Walau bagaimanapun, broker mungkin akan mengenakan yuran tidak penting kerana harus menghadapi masalah sekuriti bukan standard, kerana kadangkala diketahui.
Apakah Perbezaan Antara Akaun Pembrokeran Tunai dan Akaun Pembrokeran Margin
Apabila anda membuka akaun broker, anda perlu memilih antara jenis akaun tunai dan margin yang dipanggil.
Akaun pembrokeran tunai adalah salah satu yang memerlukan anda mendepositkan tunai dan sekuriti, secara penuh, dengan penyelesaian, untuk melibatkan diri dalam transaksi. Firma broker tidak akan meminjamkan wang kepada anda. Sebagai contoh, jika penyelesaian perdagangan pada stok anda adalah tiga hari perniagaan, dan anda menjual stok anda hari ini, walaupun tunai muncul di dalam akaun anda dengan segera, anda sebenarnya tidak boleh membuat pengeluaran sehingga ia benar-benar ada selepas penyelesaian. Akaun margin , sebaliknya, membolehkan anda meminjam terhadap aset tertentu dalam akaun pembrokeran dengan broker meminjamkan wang anda sebagai pertukaran untuk apa yang biasanya merupakan tingkat bunga rendah.
Saya biasanya mencadangkan orang serius mempertimbangkan untuk melabur melalui akaun broker tunai untuk beberapa sebab. Pertama, saya agak bimbang bahawa pemulihan boleh menjadi bencana pelaburan utama .
Ini topik esoterik tetapi satu yang perlu anda pelajari jika anda mempunyai akaun broker margin. Kedua, akaun broker margin boleh mengakibatkan beberapa perkara yang pelik berlaku dengan cara anda mengumpul dividen pada saham anda. Sekiranya perkara-perkara tidak berfungsi dengan betul, anda mungkin tidak layak untuk kadar cukai dividen super-rendah dan, sebaliknya, terpaksa membayar kadar cukai biasa yang boleh dua kali ganda. Ketiga, tidak kira seberapa baik anda berfikir anda telah memikirkan kedudukan melalui, menggunakan margin dapat berakhir dalam bencana yang mengubah hidup. Sebagai contoh, lewat tahun lepas, saya membuat kajian kes pada blog peribadi saya seorang lelaki yang pergi tidur dengan puluhan ribu dolar dalam ekuiti bersih dalam akaun pembrokerannya dan bangun untuk mendapati dia berhutang brokernya $ 106,445.56. Banyak individu dan keluarga yang lain kehilangan sebahagian besar simpanan simpanan mereka, dan dalam banyak kes, keseluruhan nilai bersih cair mereka atau lebih, dengan membeli saham syarikat yang dipanggil GT Advanced Technologies pada margin. Ia tidak berbaloi. Ia cukup mudah untuk menjadi kaya jika anda mempunyai tempoh masa yang cukup lama dan anda membiarkan pengkompaunan bekerja sihirnya. Saya fikir ia adalah satu kesilapan besar untuk cuba mempercepatkan proses sehingga titik risiko anda merosakkan apa yang telah anda bina.
Untuk apa yang bernilai, ini adalah salah satu daripada kawasan di mana saya meletakkan wang saya di mana mulut saya. Saya merasa begitu kuat tentang hal itu tetapi dalam keadaan yang paling terpencil untuk jenis pelabur yang sangat spesifik, Kennon-Green & Co., syarikat pengurusan aset global saya, akan memerlukan akaun yang diuruskan secara budi bicara untuk diadakan dalam tahanan tunai sahaja. Saya tidak peduli jika penggunaan margin secara meluas boleh menjadikan firma lebih banyak wang disebabkan oleh asas aset yang lebih besar di mana kita boleh mengenakan yuran nasihat pelaburan, pelaburan nilai jenama tertentu, pelaburan dividen, dan pelaburan pasif yang kami amalkan tidak meminjamkan dirinya untuk meminjam wang. Ia adalah satu risiko yang bodoh dan saya tidak mahu melakukan apa-apa dengannya.
Adakah Ada Apa-apa Had Kepada Jumlah Wang yang Anda Boleh Deposit atau Pegang Akaun Brokerage?
Tidak ada batasan jumlah wang yang boleh dimasukkan ke dalam akaun pembrokeran seperti terdapat dengan Roth IRA atau 401 (k) dan, oleh itu, secara umumnya tidak terdapat sekatan apabila anda boleh mengakses wang kecuali anda membeli beberapa jenis keselamatan atau aset terhad. Bergantung pada keadaan cukai peribadi anda dan jenis aset yang anda pegang dalam akaun pembrokeran, anda mungkin berhutang cukai keuntungan modal, cukai dividen, atau cukai lain pada pegangan anda.
Satu perkara yang anda ingin pertimbangkan adalah kekuatan kewangan broker anda dan sejauh mana liputan SIPC . Ini adalah insurans yang menendang dan menyelamatkan pelabur apabila firma broker saham mereka berbangkit. Jenis aset yang berlainan mempunyai liputan tahap yang berlainan, dan sebahagiannya tidak mempunyai liputan sama sekali. Alternatif lain adalah dengan mempertimbangkan menggunakan firma pembrokeran untuk menjalankan perdagangan tetapi memegang sekuriti anda melalui Sistem Pendaftaran Langsung atau DRS .
Adakah Terdapat Batasan kepada Bilangan Akaun Broker yang Boleh Saya Miliki?
Tidak. Tiada batasan kepada jumlah akaun pembrokeran yang dibenarkan. Malah, anda boleh mempunyai seberapa banyak atau sedikit akaun pembrokeran yang anda mahu dan sebagai institusi akan membenarkan anda membuka. Anda boleh mempunyai beberapa akaun broker di institusi yang sama, memisahkan aset dengan melaburkan strategi. Anda boleh mempunyai beberapa akaun pembrokeran di institusi yang berbeza, mempelbagaikan perhubungan dan pendedahan anda.
Apakah Perbezaan antara Broker Diskaun dan Broker Perkhidmatan Penuh?
Akaun pembrokeran perkhidmatan penuh adalah jenis akaun broker yang khusus di mana anda bekerja dengan broker khusus yang mengetahui anda, keluarga anda, dan keadaan kewangan anda. Anda boleh menjemput telefon dan bercakap dengannya. Anda boleh berjalan ke pejabatnya dan sentiasa mengadakan mesyuarat dan membincangkan portfolio anda.
Sebahagian daripada kompensasi untuk pelbagai jenis ini biasanya datang dari komisen perdagangan jadi bukannya membayar kadar $ 5 hingga $ 10 pada broker diskaun per perdagangan, anda mungkin membayar mana-mana dari $ 40 hingga $ 150 bergantung pada keadaan. Walaupun ini menaikkan kos, terdapat beberapa orang yang berpendapat bahawa ia juga menggalakkan para pelabur memegang kedudukan mereka lebih lama dan tetap tenang semasa pasaran runtuh dengan mempunyai seseorang untuk memegang tangan mereka. Anda perlu membuat keputusan untuk diri anda sendiri yang mana pendekatan lebih baik untuk perangai anda.
Broker diskaun, sebaliknya, secara amnya dalam talian-hanya hari ini, mungkin dengan beberapa pejabat cawangan di seluruh negara. Segala-galanya cukup banyak dilakukan sendiri dan anda perlu melaksanakan perdagangan anda sendiri.
Sesetengah institusi kewangan menawarkan kedua-dua model. Untuk mengetahui lebih lanjut, baca Adakah Broker Perkhidmatan Penuh Hak untuk Anda? .
Maklumat lanjut mengenai Broker Saham dan Firma Broker
Ini adalah sebahagian daripada panduan pemula kami kepada broker saham dan firma broker , yang mengandungi banyak sumber untuk pelabur baru yang cuba memahami cara memilih broker saham, cara membaca pengesahan perdagangan, dan banyak lagi. Juga belajar tentang akaun pengurusan tunai .