Enam Aset Anda Harus Memiliki Sekarang
Dalam portfolio terpelbagai, aset tidak berkaitan dengan satu sama lain. Apabila seseorang naik, yang lain jatuh. Ia mengurangkan risiko keseluruhan kerana, tidak kira apa yang dilakukan oleh ekonomi, beberapa kelas aset akan mendapat manfaat.
Mereka mengimbangi kerugian yang lain. Terdapat juga sedikit peluang bahawa keseluruhan portfolio akan dihapuskan oleh sebarang acara. Itu sebabnya portfolio terpelbagai adalah pertahanan terbaik anda terhadap krisis kewangan.
Contoh Bagaimana Kepelbagaian berfungsi
Stok berfungsi dengan baik apabila ekonomi berkembang. Pelabur menginginkan pulangan tertinggi, jadi mereka menawar harga saham. Mereka sanggup menerima risiko yang lebih besar daripada kemerosotan kerana mereka optimis mengenai masa depan.
Bon dan sekuriti pendapatan tetap lain berfungsi dengan baik apabila ekonomi melambatkan. Pelabur lebih berminat untuk melindungi pegangan mereka dalam kemerosotan. Mereka sanggup menerima pulangan yang lebih rendah untuk pengurangan risiko tersebut.
Harga komoditi, seperti gandum, minyak, dan emas, berbeza dengan bekalan dan permintaan. Mereka tidak mengikuti fasa-fasa kitaran perniagaan yang selaras dengan stok dan bon.
Termasuk Kelas Enam Kelas Ini untuk Mempelbagaikan Portfolio Anda
Portfolio terpelbagai harus mengandungi sekuriti dari enam kelas aset berikut.
Saham AS . Ini termasuk topi kecil , topi pertengahan, dan topi besar .
Pendapatan tetap AS . Yang paling selamat adalah Perbendaharaan AS dan bon simpanan . Ini dijamin oleh kerajaan persekutuan. Bon Perbandaran juga sangat selamat. Anda juga boleh membeli Dana Bon Dana jangka pendek dan Dana Pasaran Wang yang melabur dalam sekuriti yang selamat ini.
Bon korporat memberikan pulangan yang tinggi dengan risiko yang lebih tinggi. Pulangan dan risiko tertinggi datang dengan bon sampah .
Saham asing . Ini termasuk syarikat-syarikat dari kedua-dua pasaran yang maju dan baru muncul. Anda boleh mencapai kepelbagaian yang lebih besar jika anda melabur di luar negara. Pelaburan antarabangsa boleh menjana pulangan yang lebih tinggi kerana pasaran baru muncul negara berkembang lebih cepat. Walau bagaimanapun, mereka adalah pelaburan yang berisiko kerana negara-negara ini mempunyai perlindungan bank pusat yang lebih sedikit di tempat, boleh terdedah kepada perubahan politik, dan kurang telus. Pelaburan asing juga melindung nilai berbanding dolar yang menurun . Ini kerana syarikat AS berbuat baik apabila dolar lemah, kerana ia meningkatkan eksport. Syarikat-syarikat asing melakukannya dengan baik apabila dolar kuat, dan eksport mereka ke Amerika Syarikat adalah lebih murah.
Pendapatan tetap asing . Ini termasuk isu korporat dan kerajaan. Mereka memberi perlindungan daripada penurunan dolar. Mereka lebih selamat berbanding saham asing.
Komoditi. Ini termasuk sumber asli seperti emas, minyak, dan hartanah. Emas sepatutnya menjadi sebahagian daripada pelaburan terpelbagai kerana ia adalah lindung nilai terbaik terhadap kemalangan pasaran saham . Penyelidikan menunjukkan bahawa harga emas naik secara dramatik selama 15 hari selepas kemalangan.
Untuk lebih lanjut, lihat Mengapa Melabur dalam Emas? .
Anda harus memasukkan ekuiti di rumah anda dalam strategi kepelbagaian anda. Jika ekuiti anda meningkat, anda boleh menjual pelaburan hartanah lain, seperti REITS, dalam portfolio anda. Anda juga mungkin mempertimbangkan menjual rumah anda, mengambil sedikit keuntungan, dan pindah ke rumah yang lebih kecil. Ini akan menghalang anda dari menjadi rumah yang kaya tetapi miskin tunai. Dengan kata lain, anda tidak akan mempunyai semua telur pelaburan anda di dalam bakul rumah anda. Penasihat pelaburan paling tidak mengira ekuiti di rumah anda sebagai pelaburan hartanah. Itulah kerana mereka menganggap anda akan terus tinggal di sana selama sisa hidup anda. Dengan kata lain, mereka melihatnya sebagai produk yang boleh dibelanjakan, seperti kereta atau peti sejuk, bukan pelaburan. Yang menggalakkan ramai pemilik rumah untuk meminjam terhadap ekuiti di rumah mereka untuk membeli barangan pengguna lain.
Apabila harga perumahan menurun, mereka berhutang lebih daripada rumah itu bernilai. Ramai orang pergi dari rumah mereka sementara yang lain mengisytiharkan muflis.
Kepelbagaian dan Peruntukan Aset
Berapa banyak yang perlu anda memiliki setiap kelas aset? Tidak ada satu-saiz yang sesuai-semua pelaburan terpelbagai yang terbaik. Pelabur menggunakan peruntukan aset untuk menentukan campuran sebenar stok, bon, dan komoditi. Ia bergantung pada keselesaan anda dengan tahap risiko yang berbeza, matlamat anda, dan di mana anda berada dalam kehidupan. Sebagai contoh, saham lebih berisiko daripada bon. Sekiranya anda memerlukan wang dalam beberapa tahun akan datang, anda perlu memegang lebih banyak bon daripada seseorang yang boleh menunggu sepuluh tahun. Oleh itu, peratus daripada setiap jenis kelas aset bergantung kepada matlamat peribadi anda. Mereka perlu dibangunkan dengan perancang kewangan.
Anda juga perlu mengimbangi semula bergantung kepada fasa semasa kitaran perniagaan . Pada peringkat awal pemulihan, perniagaan kecil melakukan yang terbaik. Mereka adalah yang pertama untuk mengenali peluang dan boleh bertindak lebih cepat daripada syarikat besar. Saham topi besar dilakukan dengan baik di bahagian akhir pemulihan. Mereka mempunyai lebih banyak dana untuk memasarkan pasaran syarikat-syarikat yang lebih kecil.
Berhati-hati dengan gelembung aset . Itulah ketika harga kelas aset naik dengan cepat. Ia dibida oleh spekulator. Ia tidak disokong oleh nilai sebenar yang mendasari. Pengimbangan semula secara tetap akan melindungi anda daripada gelembung aset. Anda harus menjual apa-apa aset yang ditanam begitu banyak yang diperlukan oleh portfolio anda. Jika anda mengikuti disiplin ini, anda tidak akan terkena terlalu keras apabila gelembung meletus.
Dalam portfolio yang pelbagai, aset yang paling berharga tidak dikaitkan dengan aset lain. Sejak krisis kewangan, stok dan komoditi telah berkorelasi (0.6). Jadi mempunyai stok AS dan membangunkan pasaran antarabangsa (0.93). Oleh itu, jika anda mempunyai stok AS, tidak ada manfaat kepelbagaian untuk memiliki pasaran maju dalam portfolio anda. Mereka bergerak dengan cara yang sama seperti stok.
Menurut penyelidikan Vanguard , satu-satunya aset yang tidak kaitan dengan stok adalah US Treasurys (-0.3). Tetapi itu tidak bermakna anda hanya perlu memegang stok AS dan Treasurys AS. Ia akan melindungi anda dari risiko, tetapi ia tidak akan memberi anda pulangan yang terbaik. Vanguard mendapati bahawa portfolio pelbagai yang mengandungi semua enam kelas aset yang disebutkan di atas memberikan pulangan yang terbaik dengan hanya sedikit risiko yang lebih besar.
Apabila Reksa Dana atau Dana Indeks Adalah Pelaburan yang Beragam
Dana bersama atau indeks menyediakan lebih banyak kepelbagaian daripada keselamatan individu. Itu kerana mereka menjejaki sekumpulan stok, bon, atau komoditi. Dana bersama atau indeks akan menjadi pelaburan yang pelbagai jika ia mengandungi semua enam kelas aset. Untuk memenuhi keperluan anda, ia juga perlu mengimbangi aset tersebut mengikut matlamat anda. Kemudian, ia akan menyesuaikan bergantung kepada peringkat kitaran perniagaan.
Dalam Kedalaman: 10 Booms dan Busts Sejak 1980 | Apabila Harga Saham Terjejas: Pembetulan atau Kemalangan?