Akta Dodd-Frank Mempengaruhi Pembiayaan Pemilik Yang Dibawa
Apabila kadar faedah melonjak kepada 18% pada akhir tahun 1970-an, ramai pembeli terpaksa keluar dari pasaran hartanah dan pembiayaan kreatif untuk hidup. Banyak rumah untuk dijual diiklankan dengan inisial OWC, yang bermaksud pemilik akan membawa ( pembiayaan pemilik ).
Dalam tempoh masa ini, apa-apa dan segala-galanya telah dilakukan di bawah pendirian pembiayaan kreatif. Angka itu sangat panik sehingga ramai ejen tidak berhenti untuk mempertimbangkan sama ada jenis tawaran yang mereka sediakan adalah sah di bawah etika. Hanya tentang apa-apa proses yang boleh difikirkan, walaupun ia bukan idea yang baik, sering digunakan.
Jenis Pilihan Pembiayaan Kreatif
- Amanah asing luar pesisir. Sesetengah orang masih beroperasi di bawah kepercayaan asing luar pesisir hari ini, tetapi jika IRS mendapati mereka, orang-orang ini mungkin berakhir di penjara. IRS tidak nampak baik pada amanah asing di luar pantai, tanpa menghiraukan apa yang dikatakan seorang jurujual cepat bercakap dalam satu saman Itali yang mahal. Sebuah amanah luar pesisir pantai adalah satu cara untuk diam-diam mengalihkan wang ke negara lain. Pengkhotbah cukai kemudian membiarkan kepercayaan yang berdomisili di negara asing itu membeli harta.
- Tertakluk kepada transaksi. Banyak pinjaman tidak membawa klausa pengasingan yang memerlukan percepatan, jadi pembeli dapat mengambil alih pembayaran pinjaman yang ada, meninggalkan nama penjual mengenai pinjaman, dan itu OK. Whoa. Bank tidak suka dikunci ke dalam kadar faedah yang lebih rendah dan kehilangan peminjam yang berpotensi apabila pembeli membeli rumah dengan pembiayaan subjek. Urusniaga tertakluk kepada risiko hari ini kerana pemberi pinjaman boleh dan akan memanggil pinjaman yang dijangka dijual . Belum lagi, kebanyakan penjual tidak menginginkan liabiliti yang berkaitan dengan transaksi subjek.
- Pinjaman yang boleh diasumsikan. Sesetengah jenis gadai janji secara terbuka mengiklankan bahawa pembeli baru boleh menganggap pinjaman pemilik sedia ada. Sekiranya pembeli layak untuk meminjam pinjaman, bank tersebut mengeluarkan penjual daripada liabiliti. Anggapan ini menyelamatkan pembeli pada masa itu beribu-ribu ringgit dalam yuran pemberi pinjaman, dan banyak jualan dengan cepat boleh ditutup di bawah syarat-syarat ini. Hari ini, ada sedikit pinjaman tidak boleh dipercayai yang ada.
- Kontrak tanah . Masalah dengan kontrak tanah ialah mencari syarikat insurans hak milik yang sanggup memastikan transaksi. Belum lagi, kontrak tanah, yang memberikan tajuk yang sama kepada pembeli, umumnya tidak mengandungi gadai janji yang mendasari kerana kebanyakan pinjaman mengandungi klausa pengasingan. Kontrak tanah paling baik digunakan apabila rumah dimiliki bebas dan jelas oleh penjual.
- Gadai janji yang dilakukan penjual atau amanah . Sekiranya penjual memiliki harta secara langsung dan ingin membawa pembiayaan kepada peminjam, instrumen yang mudah digunakan ialah gadai janji atau surat ikatan amanah. Setiap negeri mempunyai undang-undang sendiri sama ada ia adalah adat untuk merekodkan gadai janji atau surat ikatan amanah. Di California, contohnya, memberikan amalan untuk menyampaikan tajuk dan amalan aman untuk mendapatkan nota janji biasanya digunakan.
Syarat Dodd-Frank dan Syarat Pembiayaan Kreatif untuk Membeli Rumah
Akta Dodd-Frank adalah istilah yang dipendekkan untuk Akta Pembaharuan dan Perlindungan Pengguna Dodd-Frank Wall Street, yang ditandatangani ke dalam undang-undang pada bulan Julai 2010. Ditulis oleh bekas Kongres Barnett Barney Frank dan kemudian-Senator Christopher John Dodd, Akta Dodd-Frank membawa perubahan besar kepada peraturan kewangan dan meminda Akta Kebenaran Dalam Pinjaman. Transformasi komprehensif ini mewujudkan agensi baru dan mengubah banyak undang-undang.
Anda tidak boleh menggantung kucing mati dalam pembiayaan tanpa memukul Akta Dodd-Frank. Saya minta maaf kepada kucing miskin untuk rujukan ini; ia adalah bahawa frasa sesuai dengan baik.
Sebahagian daripada Akta Dodd-Frank berhubung dengan pembiayaan penjual. Ia mengawal dan tidak membenarkan jenis pembiayaan tertentu yang mudah dibolehkan pada masa lalu. Berbeza dengan hari-hari berayun percuma pada tahun 1970-an apabila sesiapa sahaja boleh mengatur pinjaman dan dibayar untuknya selagi orang itu memiliki lesen hartanah, kini seorang individu mesti dilesenkan sebagai peminjam pinjaman gadai janji . Penjual dikecualikan dengan syarat mereka tidak meluaskan terma pembiayaan pemilik pada lebih daripada 3 hartanah setahun. Peraturan-peraturan lain adalah:
- Penjual boleh menawarkan pembiayaan pemilik selagi penjual tidak membina rumah. Ini menghapuskan pembina rumah daripada menawarkan pembiayaan pemilik.
- Tiada bayaran belon. Cara kegemaran untuk menawarkan pembiayaan kreatif pada umumnya adalah pinjaman jangka pendek, katakan 3 atau 5 tahun, dengan belon pada akhirnya, yang bermaksud keseluruhan baki akan jatuh tempo dan perlu dibayar. Pinjaman yang dibiayai oleh pemilik kini perlu dilunaskan.
- Penjual tidak boleh menawarkan pembiayaan pemilik kepada mana-mana pembeli yang berlaku bersama. Penjual mempunyai tanggungjawab untuk menentukan bahawa pembeli layak membeli rumah dan membayar balik pinjaman. Ini mungkin bermakna penjual perlu menjalankan laporan kredit pada pembeli, yang mungkin akan menghapuskan semua pembeli rumah dengan kredit yang buruk.
- Pinjaman ini mestilah kadar tetap atau laras selepas 5 tahun tertakluk kepada kenaikan tahunan yang munasabah, dan cap seumur hidup yang munasabah.
- Pinjaman yang dibiayai oleh pemilik mesti memenuhi kriteria lain yang ditetapkan oleh Lembaga Rizab Persekutuan. Walau bagaimanapun, ia adalah keperluan tanpa belon yang akan menghentikan banyak usaha pembiayaan kreatif. Penyelesaian bagi sesetengah penjual dan pembeli mungkin merupakan jualan pilihan pajakan .
Sebelum membeli rumah melalui pembiayaan kreatif, dapatkan nasihat undang-undang.