Mengapa dana bersama mahu memiliki saham dan bon?
Ringkasnya, sesetengah pelabur tidak mahu berurusan dengan memilih dari pelbagai dana bersama. Mereka mahukan satu pilihan tunggal yang boleh dibeli dengan kerap, menawarkan peluang yang baik untuk pulangan yang baik pada wang mereka , dan lebih cenderung untuk mengelakkan turun naik yang besar apabila dunia hancur, walaupun ini bermakna kurang terbalik apabila kita dalam pasaran lembu . Dana yang diurus dengan baik dan seimbang mempunyai peluang terbaik untuk mencapai matlamat ini kerana bon cenderung untuk mengekalkan nilai mereka dengan lebih baik apabila harga saham jatuh. Pasaran saham biasanya terdiri daripada persekitaran hasil rendah di atas bon, menghasilkan hasil dividen yang kompetitif dengan hasil bon korporat .
Berhati-hati untuk Menonton Nisbah Perbelanjaan Dana Bersama Secara Keseluruhan
Salah satu bahaya terbesar untuk melabur dalam dana seimbang adalah kemungkinan nisbah nisbah dana bersama , yang merupakan kos yang dibayar oleh dana bersama untuk pihak pemegang saham bersama, mungkin lebih tinggi daripada jika anda membeli dua dana berasingan , satu dana ekuiti (stok) dan satu dana pendapatan tetap (bon).
Ini mungkin tidak mengganggu anda jika anda menganggapnya sebagai satu kesulitan - selepas semua, anda hanya perlu berurusan dengan pelaburan tunggal, yang mempunyai nilai tersendiri. Walau bagaimanapun, ia perlu sekurang-kurangnya dipertimbangkan.
Sebagai peraturan umum, semua termasuk, pelabur harus berusaha untuk membayar kurang daripada 1.50% setahun dalam yuran pengurusan, perbelanjaan, dan kos lain apabila membina akaun yang diuruskan secara individu yang mengikuti strategi seimbang yang sama (hanya satu yang mewah atau berisiko tinggi pelabur mungkin dilakukan).
Sementara itu, pelabur harus cuba membayar antara 1.25% dan 1.50% apabila melabur melalui dana seimbang, yang diselaraskan secara awam, yang boleh mendatangkan masalah kekurangan cukai dan masalah metodologi jika anda tidak berhati-hati.
Sebagai contoh, Saham Pelabur Dana Seimbang Indeks Indeks Vanguard (simbol simbol VBINX), yang menyimpan 60% daripada wang dalam stok AS dan 40% dalam bon AS, mempunyai nisbah perbelanjaan hanya 0.25% setahun tetapi ia juga mempunyai keuntungan modal tertanam yang besar , bermakna ia akan menjadi bodoh untuk membelinya dalam akaun pembrokeran yang boleh dikenakan cukai. Di dalam perlindungan cukai seperti Roth IRA , dana sedemikian terbukti menjadi pelaburan yang baik antara tempoh seperti 2000 dan 2010 apabila ia mengungguli Nilai Perindustrian Dow Jones sebagai nilai bon, bertindak sebagai kusyen keselamatan berikutan kemalangan pasaran saham yang bertepatan dengan pecah gelembung dot-com.
Memahami Strategi Pintar Di Balik Dana Bersama Balanced
Justifikasi teoritis untuk portfolio seimbang jauh melampaui sekadar dana bersama. Kelebihan terbesar pendekatan seimbang adalah psikologi, berakar dalam disiplin yang dikenali sebagai ekonomi tingkah laku. Mengikut istilah yang paling asas, pelabur kurang cenderung panik dan melakukan sesuatu yang bodoh jika portfolio mereka cenderung menampung nilainya.
Sebagai tidak rasional seperti itu, kebanyakan pelabur akan lebih memilih keuntungan sedikit lebih rendah yang datang dalam jarak yang lebih lancar daripada pulangan yang lebih tinggi yang datang dengan penurunan besar-besaran dan peningkatan nilai. Menerima kebenaran ini tentang sifat manusia boleh memegang kunci kepada tidur malam yang baik dan pengumpulan kekayaan yang berjaya.