Melabur di Sweden, Denmark, Norway, Sweden, dan Iceland
Dalam artikel ini, kita akan melihat bagaimana pelabur antarabangsa boleh membina pendedahan kepada negara-negara Nordic ke dalam portfolio mereka.
Mengapa Melabur di Nordic?
Rantau Nordik terdiri daripada Denmark, Finland, Norway, Sweden , dan Iceland, tetapi kebanyakan pelabur meninggalkan Iceland kerana saiz yang lebih kecil. Negara-negara ini berkongsi strategi bersama untuk menggabungkan sosialisme dengan kapitalisme dalam bentuk cukai yang lebih tinggi, jaring sosial yang komprehensif, dan ekonomi pasaran yang kompetitif. Pada masa lalu, sistem ini telah berjaya berjaya menjana pulangan kewangan dan kualiti kehidupan yang tinggi.
Faedah Melabur di Nordic
- Korelasi yang rendah : Rantau Nordic cenderung mempunyai korelasi yang rendah dengan pasaran ekuiti Amerika Syarikat, yang bermakna ia menyediakan tahap kepelbagaian yang lebih tinggi.
- Kadar Pertumbuhan yang Lebih Pantas : Keluaran Dalam Negara Kasar Nordik berkisar antara 1.5 peratus hingga 4.4 peratus, yang jauh lebih tinggi daripada 1.3 peratus di Amerika Syarikat, sehingga Julai 2017.
- Penilaian yang Menarik : Rantau Nordic mempunyai nisbah pendapatan dan harga buku yang lebih rendah daripada S & P 500, yang boleh diterjemahkan kepada nilai yang lebih baik untuk pelabur.
Kelemahan untuk Melabur di Nordic
- Jumlah Pulangan Rendah : S & P 500 SPDR (SPY) telah meningkat hampir 120 peratus berbanding kurang daripada 50 peratus untuk Global X Nordic Region ETF (GXF) sejak 2010.
- Cukai yang lebih tinggi : Negara-negara Nordik dicirikan oleh cukai yang tinggi dan jaring sosial yang besar, yang mungkin menghalang pertumbuhan sebagai umur penduduk.
- Perbelanjaan Lebih Besar : Banyak ETF Nordic dan dana bersama mempunyai nisbah perbelanjaan yang lebih tinggi daripada rakan-rakan dalam negeri mereka.
Gambaran Keseluruhan Negara Ringkas
Sweden
Sweden adalah ekonomi yang memfokuskan eksport yang memberi tumpuan kepada jentera, kenderaan bermotor, pengeluaran kertas, farmaseutikal, dan senjata tentera. Rakan perdagangan terbesar negara itu termasuk Jerman (11 peratus), United Kingdom (7.7 peratus), Denmark (7.3 peratus), dan Amerika Syarikat (6.4 peratus). Dengan penarafan kredit yang sempurna dan 41.4 peratus hutang kepada KDNK, negara kekal pada kedudukan kewangan yang kukuh dan bersedia untuk menghadapi sebarang krisis kewangan.
Norway
Ekonomi Norway telah memberi tumpuan sejarah mengenai perkapalan dan sumber asli seperti minyak mentah, kuasa hidroelektrik, dan perikanan. Tidak seperti Sweden, Norway sentiasa bergantung kepada rizab minyak Laut Utara untuk mengekalkan kekuatan ekonominya. Negara ini juga mempunyai penarafan kredit yang sempurna dan nisbah hutang kepada KDNK 30.3 peratus yang menunjukkan bahawa ia kekal pada kedudukan kewangan yang kukuh berbanding dengan mana-mana negara lain di seluruh Eropah.
Finland
Ekonomi Finlandia terutama berasaskan perkhidmatan dengan sekitar 30 peratus daripada KDNKnya yang berasal dari kegiatan pembuatan dan penyulingan.
Dengan nisbah hutang kepada KDNK sedikit lebih tinggi sebanyak 57 peratus, ekonomi mempunyai penarafan kredit yang hampir sempurna dengan pengecualian Penilaian & T & C Standard & Poor di mana ia mempunyai penarafan AA +. Ia juga satu-satunya negara Nordik yang menyertai zon Euro dan kini menggunakan mata wang euro.
Denmark
Ekonomi Denmark difokuskan pada kedua-dua perkhidmatan dan pembuatan bersama-sama dengan pengeluaran minyak dan gas matang di Laut Utara. Dengan salah satu skor ketidaksamaan yang paling rendah di dunia, ekonomi negara beroperasi melalui beberapa siri koperasi dan yayasan daripada syarikat konvensional. Negara ini juga mempunyai penarafan kredit yang sempurna dengan nisbah hutang kepada KDNK sebanyak 44.5 peratus yang menyediakan kedudukan kewangan yang kukuh.
Bagaimana Melabur di Wilayah ini
Cara paling mudah untuk melabur di negara-negara Nordik adalah melalui dana dagangan bursa ("ETFs"), dana bersama dan / atau Penerimaan Depositari Amerika ("ADRs").
Global X FTSE Nordic Region ETF (GXF) memegang portfolio pelbagai yang terdiri daripada 30 syarikat yang didagangkan secara terbuka di Sweden, Norway, Finland, dan Denmark. Sektor kewangan mempunyai pendedahan yang paling besar dengan 32 peratus daripada portfolio, sementara industri, penjagaan kesihatan, dan teknologi maklumat memegang tiga kedudukan terbesar yang akan datang. Dengan nisbah perbelanjaan 0.51 peratus, dana itu lebih mahal daripada banyak dana domestik, tetapi setanding dengan ETF serantau yang lain.
Dana Fidelity® Nordic (FNORX) adalah dana bersama yang memegang aset di Sweden, Norway, Finland, dan Denmark. Objektif dana ini adalah untuk menampung 35 peratus daripada jumlah aset dalam mana-mana industri yang menyumbang lebih daripada 20 peratus daripada ekonomi serantau, sambil menggunakan analisis fundamental dan keadaan ekonomi untuk memilih pelaburan tertentu. Dengan nisbah perbelanjaan 0.98 peratus, dana itu lebih murah daripada dana bersama lain tetapi lebih daripada Global X ETF.
Pelabur antarabangsa juga mungkin mahu mempertimbangkan ADR untuk melabur di negara-negara ini. Cara paling mudah untuk mencari peluang ini adalah dengan melihat prospektus ETF Nordic atau dana bersama untuk mencari syarikat terbesar atau paling menjanjikan. Kelemahan utama adalah bahawa pelabur harus menjalankan usaha wajar mereka sendiri pada setiap syarikat, membina portofolio mereka dengan kedudukan individu, dan pastikan ia disesuaikan kembali dari masa ke masa.
Garisan bawah
Negara-negara Nordik telah membangun reputasi yang kukuh selama bertahun-tahun demi keseimbangan antara sosialisme dan kapitalisme. Walaupun cukai dan jaring sosialnya tinggi, negara-negara ini tetap berdaya saing di peringkat global dan menyediakan pulangan yang kukuh kepada para pelabur. Pelabur antarabangsa mungkin mahu melihat dengan lebih dekat di rantau ini sebagai peluang untuk mempelbagaikan portfolio mereka ke dalam kawasan yang kekal teguh dari segi ekonomi.