Apa Yang Perlu Dipertimbangkan Apabila Menukar daripada IRA Tradisional ke IRA Roth
Roth IRA Basics
Berbeza dengan IRA tradisional, tiada potongan cukai untuk sumbangan tabungan dibuat kepada IRA Roth , tetapi pendapatan biasanya bebas daripada cukai.
Apabila anda melabur dalam Roth IRA, anda pada dasarnya bersetuju untuk membayar cukai sekarang sebagai pertukaran untuk rawatan bebas cukai itu apabila dana ditarik balik kemudian.
Seorang pelabur yang menggunakan Roth IRA harus menangguhkan mengambil sebarang pengedaran sehingga sekurang-kurangnya umur 59 1/2 untuk mencapai status bebas pajak sepenuhnya ini. Dana juga mesti terus dilaburkan untuk sekurang-kurangnya lima tahun melainkan jika ada keadaan khas yang dibenarkan sebaliknya.
Tanpa apa-apa keadaan luar biasa, pengeluaran wang dari Roth IRA awal tidak hanya dikenakan cukai ke atas pendapatan tetapi juga hukuman 10 peratus.
IRA tradisional
IRA tradisional boleh sama ada boleh ditolak atau tidak boleh ditanggung. IRA tradisional yang boleh ditolak menyediakan potongan cukai untuk sumbangan simpanan yang anda buat. Kedua-dua pendapatan anda terhadap sumbangan tersebut dan pelaburan awal anda dikenakan cukai apabila dana akhirnya ditarik balik.
Anda boleh menuntut sama ada sebahagian atau tidak potongan untuk sumbangan tabungan yang dibuat kepada IRA tradisional yang tidak dapat diselesaikan. Pendapatan ditangguhkan cukai sehingga mereka ditarik balik, dan bahagian yang mewakili dasar tidak dapat dikembalikan anda dikembalikan kepada anda tanpa cukai.
Menukar ke Roth
"Menukar ke Roth" pada asasnya bermakna anda mengubah penjagaan cukai dana di mana simpanan persaraan anda telah diletakkan.
Daripada penangguhan cukai yang tersedia dengan IRA tradisional, Roth IRAs mewakili caruman pasca cukai supaya menukar kepada Roth bermakna membuang penangguhan itu: Anda perlu membayar cukai ke atas pendapatan terkumpul dan atas apa-apa caruman simpanan yang mana anda telah mengambil potongan cukai dalam tahun lepas.
Ini menukarkan dana ke dalam wang selepas cukai.
Cara Menukar Dana
Anda boleh menukarkan simpanan anda dari IRA ditolak atau tanpa syarat kepada Roth IRA dengan hanya memberitahu bank atau institusi kewangan lain yang ingin melakukannya. Anda boleh menyimpan dana anda di institusi kewangan yang sama. Anda juga boleh menyimpannya dalam pelaburan yang sama. Apa yang anda lakukan ialah mengubah jenis akaun yang memegangnya.
Bahagian yang lebih rumit memikirkan kos cukai untuk menukar kepada Roth. Apabila anda menukar IRA tradisional kepada Roth, dua perkara berlaku. Kerajaan menilai nilai semasa dana yang anda tukar, dan dana tersebut kini menjadi dasar anda dalam Roth.
Mengira "Pendapatan" untuk Laporkan Penukaran Roth
Mula-mula, tentukan pendapatan penukaran Roth anda . Jika anda menukar dana IRA ditolak, anda akan melaporkan sebagai pendapatan nilai semasa dana pada hari anda membuat penukaran. Asas anda dalam IRA boleh ditolak adalah sifar kerana anda menerima potongan cukai untuk caruman simpanan anda.
Sekiranya anda telah menukar dana IRA yang tidak dapat ditukar, laporkan sebagai pendapatan nilai semasa dana pada hari yang anda tukar, kurang asas anda. Jika anda menyumbang $ 5,000 kepada IRA tradisional pada tahun 2016 dan tidak menerima potongan untuk sumbangan itu, asas anda dalam dana tersebut ialah $ 5,000: $ 5,000 pendapatan ditolak sifar untuk potongan tersebut.
Sekarang katakan anda memutuskan untuk menukar IRA ke Roth dua tahun kemudian pada 2018. Nilai sekarang $ 5,500. Anda akan melaporkan $ 500 pendapatan pada pulangan cukai anda: $ 5,500 nilai semasa dikurangkan $ 5,000.
Apabila Anda Mempunyai IRAs Tradisional Deductible dan Tidak Termasuk
Sekiranya anda memiliki IRA yang boleh ditolak dan tidak boleh dituntut, undang-undang cukai memberi mandat bahawa asas anda dalam dana yang tidak boleh ditolak mestilah disebarkan ke atas semua dana IRA tradisional anda, walaupun ia dipegang dalam akaun berasingan di institusi kewangan yang berlainan. Anda akan secara logik mahu menukar dana IRA yang tidak boleh ditunaikan terlebih dahulu kerana akan kelihatan kurang kesan cukai, tetapi itu bukan bagaimana matematik cukai berfungsi.
Katakan anda telah menyumbangkan $ 5,000 kepada IRA yang boleh ditolak pada tahun 2016, yang bermaksud asas anda sekarang sifar dalam dana tersebut. Pada 2018, anda menyumbangkan $ 5,000 kepada IRA yang tidak dapat diselesaikan sepenuhnya, yang bermaksud asas anda kini $ 5,000.
Anda mempunyai $ 10,000 dalam sumbangan tradisional IRA dengan asas $ 5,000.
Sekiranya anda menukar semua IRA tradisional anda kepada IRA Roth dan nilai akaun IRA anda ialah $ 11,000, anda akan melaporkan sebagai pendapatan $ 11,000 tolak $ 5,000-asas anda-yang akan menjadi pendapatan $ 6,000.
Seseorang yang mempunyai IRA tradisional bercampur mungkin berfikir, "Mari kita tukar hanya IRA yang tidak dapat diselesaikan," tetapi asasnya akan tetap dihiasi merentasi semua akaunnya. Dengan mengandaikan nilai semasa adalah $ 5,500 dalam setiap dana IRA dan dia hanya menukar $ 5,500 dari akaun tidak dapat diselesaikan, matematik akan tetap sama: $ 5,500 (nilai semasa) tolak $ 2,500 (basis prorated). Ini akan mengakibatkan pendapatan melaporkan $ 3,000.
Beberapa Strategi Khas
Anda boleh "mengasingkan" dana IRA tanpa syarat anda dengan melancarkan dana dari IRA tradisional anda kepada pelan yang layak seperti rancangan 401 (k) atau 403 (b) , dan anda boleh memilih untuk melancarkan hanya IRA tradisional yang boleh ditolak jika anda melakukan ini . Dengan melakukan peralihan seperti itu, anda boleh memindahkan semuanya ke 401 (k) atau rancangan yang serupa, meninggalkan hanya dana yang tidak dapat ditanggung dalam IRA anda. Kemudian anda boleh melancarkan dana tanpa dana anda kepada IRA Roth.
Ini mengekalkan asas dalam IRA tanpa syarat anda. Ini menghasilkan pendapatan yang kurang diiktiraf pada penukaran Roth. Tetapi perlu diingat bahawa anda hanya dibenarkan melakukan satu peralihan per tahun setiap akaun IRA. Ini terpakai untuk melancarkan satu IRA tradisional kepada yang lain, dari satu Roth IRA kepada yang lain, atau dari IRA tradisional kepada Roth IRA.
Pemindahan pemegang amanah kepada pemegang amanah langsung dari pelan persaraan yang layak seperti akaun 401 (k) atau 403 (b) kepada IRA tidak dikira. Jika tidak, sebarang peralihan tambahan selepas peralihan pertama dalam tempoh 12 bulan dianggap sebagai pengagihan yang boleh dikenakan cukai dan penalti edaran awal mungkin dikenakan.
Jika anda berhasrat menggunakan strategi ini untuk mengasingkan dana yang tidak boleh ditukar dalam IRA anda, boleh melakukannya pada tahun yang sama dengan menggunakan kaedah dua langkah berikut:
- Melancarkan IRA yang boleh ditolak ke pelan yang layak dalam pemindahan langsung pemegang amanah kepada pemegang amanah. Pemindahan ini tidak bergantung kepada had satu rollover-per-tahun.
- Kemudian tukar IRA tanpa syarat anda ke Roth IRA melalui pemegang amanah kepada pemegang amanah langsung untuk mengelakkan penangguhan 20 peratus mandatori.
Pendapatan Tidak (Seharusnya) Pendapatan Dikenakan Minima
Pendapatan yang dilaporkan pada penukaran kepada IRA Roth tidak selalu bermakna bahawa pendapatan akan dikenakan cukai. Kesan cukai pendapatan dilaporkan boleh dikurangkan melalui pelbagai potongan cukai atau kredit cukai.
Katakan Alan menukarkan IRA tradisional yang boleh ditolak bernilai $ 5,500 kepada Roth IRA pada tahun 2016. Oleh kerana dana ini sepenuhnya ditolak, Allan akan melaporkan pendapatan tambahan $ 5,500 pada pulangan cukai 2016nya. Dia masih berhak mengambil pelbagai potongan atau kredit cukai, sama seperti mana-mana pembayar cukai yang lain.
Oleh itu, dia dapat mengimbangi $ 5,500 pendapatan tambahan dengan apa-apa potongan yang tersedia kepadanya. Sebagai contoh, dia mungkin mengimbangi pendapatan penukaran Roth dengan $ 5,500 daripada pemotongan amal yang layak atau dengan kerugian perniagaan sebanyak $ 5,500. Dalam kes ini, jumlah pendapatan yang dikenakan cukainya tetap tidak berubah walaupun dia mempunyai $ 5,500 dalam pendapatan penukaran.
Mengira Kesan Cukai
Yang mengatakan, pendapatan yang dilaporkan pada penukaran Roth jelas meningkatkan pendapatan sebelum kredit atau potongan supaya penukaran Roth berpotensi dapat meningkatkan pendapatan yang boleh dikenakan cukai dan memicu pelbagai fasa.
Peningkatan pendapatan bercukai agak mudah difikirkan. Lihatlah kadar cukai marginal untuk tahun di mana anda menukar. Peningkatan pendapatan boleh dikenakan cukai akan menyebabkan anda menilai kadar cukai marginal kali nilai penukaran.
Menganalisis pelbagai tahap adalah sedikit lebih rumit. Pendapatan tinggi boleh menyebabkan lebih banyak manfaat Jaminan Sosial tertakluk kepada cukai, atau ia boleh mencetuskan fasa atau penghapusan pelbagai potongan atau kredit cukai.
Cara terbaik untuk mengetahui kesan penukaran Roth dalam pelbagai keadaan ini adalah untuk menjalankan unjuran dalam perisian cukai anda untuk menganalisis kenaikan cukai yang terhasil daripada penukaran Roth.
Bilakah Menukar Menjadikan Sense?
Menukar kepada IRA Roth biasanya masuk akal dalam situasi berikut:
- Anda mempunyai dana di luar akaun persaraan yang boleh anda gunakan untuk membayar sepenuhnya cukai untuk menukar kepada Roth.
- Nilai IRA tradisional anda telah jatuh dan menukarkan sekarang lebih murah.
- Anda mengharapkan untuk berada dalam kira-kira pendirian cukai yang sama atau dalam kurungan cukai yang lebih tinggi dalam persaraan daripada yang anda ada sekarang.
- Anda boleh menggunakan kerugian, potongan, atau kredit cukai untuk membantu mengimbangi kesan cukai penukaran Roth.
Bilakah Menukar Tidak Menjadi Sense?
Menukar ke IRA Roth mungkin tidak masuk akal dalam situasi berikut:
- Anda tidak mempunyai dana tunai yang cukup untuk membayar sepenuhnya cukai penukaran Roth.
- Anda menjangkakan akan berada di dalam kurungan cukai yang lebih rendah dalam persaraan berbanding sekarang.
- Anda mungkin perlu memanfaatkan dana IRA anda dalam tempoh lima tahun akan datang dan anda akan atau akan lebih muda daripada umur 59.5 ketika itu berlaku.
Ia tidak masuk akal untuk membayar cukai sekarang pada kadar cukai yang lebih tinggi jika anda semunasabahnya mengharapkan untuk berada dalam kurungan cukai yang lebih rendah dalam persaraan. Ia juga tidak masuk akal untuk membayar cukai sekarang jika anda mungkin terpaksa memanfaatkan dana tersebut dalam tempoh lima tahun akan datang. Dalam kes ini, anda pada asasnya akan membayar cukai dua kali sekali pada penukaran dan sekali lagi pada pengeluaran, ditambah dengan apa-apa penalti yang mungkin dikenakan.
Melaporkan Penukaran Roth
Anda akan menerima dua dokumen cukai jika anda menukar IRA tradisional anda kepada IRA Roth, dan anda mesti melaporkan penukaran di dua tempat pada pulangan cukai anda.
Anda akan menerima Borang 1099-R dari institusi kewangan anda yang melaporkan penukaran Roth. Ia akan dikodkan sebagai peralihan kepada IRA Roth. Anda akan menggunakan maklumat dari borang itu untuk melaporkan pendapatan penukaran Roth anda pada Borang 8606 dengan bahagian pendapatan penukaran yang boleh dicatatkan yang dilaporkan pada Borang 1040 anda. Borang 1099-R biasanya dihantar pada akhir bulan Januari tahun berikutnya.
Di samping itu, anda harus menerima Borang 5498 dari institusi kewangan yang menerima dana Roth IRA. Borang ini melaporkan nilai dana yang diterima dan nilai akaun pada akhir tahun. Borang ini hanya untuk tujuan maklumat sahaja. Data tidak perlu muncul di mana sahaja pada pulangan cukai anda. Borang 5468 biasanya dihantar pada 31 Mei.
Teruskan dengan berhati-hati
Pertimbangkan berunding dengan seorang profesional cukai sebelum anda bertindak kerana Akta Cukai dan Pekerjaan , ditandatangani ke dalam undang-undang pada Disember 2017, menghapus keupayaan anda untuk membatalkan sebarang penukaran yang anda buat.
Sebelum ini, pemindahan pemegang amanah kepada pemegang amanah boleh "dibatalkan" dengan berkesan jika anda mengkategorikan penukaran sebelum tarikh akhir cukai anda termasuk apa-apa pelanjutan tetapi menukar kepada akaun Roth tidak lagi layak untuk rawatan ini. Peraturan baru ini juga terpakai untuk penyusunan daripada 401 (k) dan 403 (b) akaun serta IRA tradisional, SEP, dan mudah.
Kebanyakan peruntukan TCJA berkuatkuasa pada 2018, tetapi peraturan khas dikenakan kepada perubahan ini. Penukaran Roth IRA yang dibuat pada 2017 masih boleh dikategorikan sehingga 15 Oktober 2018. Malangnya, sebarang penukaran yang dibuat pada 1 Januari, 2018 atau yang lebih lama tidak boleh dibatalkan.