Sekiranya Anda Mengeluarkan 4 Peratus untuk Persaraan? Atau hanya 3 peratus?
Berapa banyak wang yang boleh dikeluarkan dengan selamat dari portfolio persaraan anda?
Sehingga baru-baru ini, peraturan umum yang biasa diterima untuk menarik balik 4 peratus setiap tahun .
Walau bagaimanapun, kini para pakar menyatakan bahawa 3 peratus mungkin lebih baik.
Jadi yang mana?
Kenapa Peraturan 4 Peratus Jadi Popular?
Ia kembali kepada kajian 1994 oleh Penasihat Kewangan Bill Bengen. Kajian ini menunjukkan bahawa pelaburan utama pesara yang menarik balik 4 peratus daripada portfolio mereka setiap tahun tetap sebahagian besar utuh.
Mereka mencapai ini dengan mengekalkan portfolio konservatif yang menghasilkan pulangan tahunan yang mencukupi untuk mengimbangi inflasi.
Ya, prinsipal akan berkurang dari masa ke masa. Walau bagaimanapun, ia akan berlaku pada kadar yang perlahan bahawa pesara secara statistik mungkin mengekalkan portfolionya sepanjang hayatnya.
Selama beberapa dekad, 4 peratus telah menjadi protokol piawai dalam menentukan berapa banyak yang anda perlu simpan untuk persaraan .
Portfolio persaraan A $ 1 juta akan memberi anda pendapatan persaraan sebanyak $ 40,000 setahun ($ 1,000,000 kali 0.04 sama dengan $ 40,000).
Portfolio $ 700,000 akan memberi anda pendapatan persaraan sebanyak $ 28,000 setahun ($ 700,000 kali 0.04 sama dengan $ 28,000).
Walau bagaimanapun, pulangan pasaran tahun 2012 membuat para pelabur mempersoalkan peraturan 4 peratus. Beberapa penasihat kewangan bimbang bahawa 4 peratus terlalu agresif kadar pengeluaran. Mereka telah menukar cadangan mereka kepada kadar pengeluaran 3 peratus.
Mengapa? Dua sebab: inflasi dan nilai portfolio yang lebih rendah.
Apakah Inflasi Perlu Dilakukan Dengannya?
Apabila Bengen melakukan penanda aras 4 peratus kajian pada tahun 1994, pulangan yang anda dapat dari pelaburan konservatif seperti bon, CD, dan bil Perbendaharaan adalah layak. Kemudian, pada April 2012, pulangan pelaburan konservatif ini tidak ada apa-apa.
Pada masa yang sama, inflasi juga tidak ada apa-apa.
Adalah sesuai bahawa "pulangan selamat" sejajar dengan inflasi. Dalam erti kata lain, pulangan relatif terhadap inflasi adalah sama, walaupun bilangan mentah telah berubah.
Tetapi 2012 tidak normal, dan tahun-tahun kebelakangan ini terus berlanjutan dengan trend ini. Walau bagaimanapun, kadar faedah tidak boleh kekal rendah ini selama-lamanya. Ada peluang - bukan jaminan - inflasi boleh naik dalam beberapa tahun akan datang akibat daripada kadar faedah yang rendah.
Sekiranya ini berlaku, terdapat juga kemungkinan pulangan pelaburan selamat / konservatif tidak akan seiring dengan inflasi. Dalam kes ini, 4 peratus mungkin terlalu agresif terhadap kadar pengeluaran.
Bagaimana pula dengan Nilai Portfolio Rendah?
Nilai portfolio anda tidak menentu. Ia bergantung pada seberapa baik pasaran lakukan. Jika anda mematuhi peraturan 4 peratus, anda akan menyesuaikan gaya hidup anda berdasarkan kemudahubahan pasaran .
Contohnya, semasa menjalankan lembu, portfolio anda mungkin berjumlah $ 1 juta dolar. Ini bermakna anda akan hidup pada $ 40,000 setahun. Semasa pasaran jatuh, portfolio anda mungkin tenggelam hingga $ 850,000. Jika anda mematuhi peraturan 4 peratus, anda hanya akan mempunyai $ 34,000 untuk hidup pada tahun itu.
Apa yang berlaku jika anda tidak boleh hidup dengan kurang? Jika anda memerlukan $ 40,000 untuk membayar bil anda, anda akan menjual lebih banyak portfolio anda apabila pasaran turun.
Itulah masa terburuk untuk dijual.
Itulah sebahagiannya mengapa penasihat kewangan hari ini memberitahu orang ramai untuk merancang untuk kadar pengeluaran 3 peratus. Nasihat ini mengikuti idea "harapan untuk yang terbaik, merancang yang paling teruk." Merancang perbelanjaan anda yang diperlukan sebanyak 3 peratus. Sekiranya saham jatuh dan anda terpaksa mengeluarkan 4 peratus untuk menutup bil anda, anda tetap selamat.
Apakah maksud ini?
Ini bermakna portfolio $ 1 juta yang sama akan menjana pendapatan sebanyak $ 30,000 setahun berbanding $ 40,000.
Jangan panik jika anda hampir bersara dan portfolio anda tidak hampir satu juta atau lebih. Ini adalah untuk tujuan perancangan sahaja. Faktor lain seperti pencen, Keselamatan Sosial, royalti, dan harta sewa akan mengubah pengiraan anda.
Perbelanjaan anda dalam persaraan mungkin juga lebih rendah daripada yang anda fikirkan. Sebaik sahaja gadai janji anda dibayar dan anak-anak anda memperoleh pendapatan, bil anda akan lebih kecil.
Kadar cukai semasa persaraan mungkin berkurangan.
Garisan bawah? Prioritkan penjimatan untuk persaraan . Simpan secara agresif melalui 401 (k) rancangan, Roth IRA , dan pelaburan jangka panjang lain seperti memiliki harta sewa. Anda akan berterima kasih kepada diri sendiri apabila anda lebih tua, kerana anda akan dapat menikmati persaraan dengan lebih tenang.