Pulangan pada Bitcoin Jadikan Ia Pelaburan untuk Pertimbangkan
Sejak pilihan raya Presiden Donald Trump, pasaran dapat menaikkan harga jangkaan masa depan dan seterusnya, kedua-duanya Bitcoin dan Dow Jones Industrial Average sedang bergerak menuju ke tahap yang belum pernah terjadi sebelumnya.
Walau bagaimanapun, peningkatan harga Bitcoin didorong oleh minat di luar negeri, dengan tekanan geopolitik dan persekitaran kewangan di China, India, dan Venezuela mendorong pelabur ke arah alternatif digital yang berfikiran bebas.
Pulangan Kukuh Bitcoin
Selama bertahun-tahun, Bitcoin telah melaksanakan dengan kuat dengan pulangan yang signifikan dan penerimaan pelanggan yang berterusan. Daripada semua mata wang di seluruh dunia, Bitcoin menghasilkan pulangan yang lebih besar daripada mana-mana untuk 5 daripada 6 tahun sebelumnya (2011- Bitcoin +1500 peratus, 2012- Bitcoin +299 peratus, 2013- Bitcoin +5400 peratus, 2014- USD +13 peratus, 2015- Bitcoin +37 peratus, 2016- Bitcoin +130 peratus). Ini adalah pembayaran yang belum dijelaskan sepanjang tempoh 5 tahun untuk sebarang aset, saham, bon, terbitan, atau mata wang. Dengan bitcoin melambung sekali lagi, rangkaian pengkomputeran yang mendasar lebih kuat dan lebih selamat dari sebelumnya, dan pelbagai perkhidmatan, aplikasi, dan sumber-sumber dompet yang boleh dipercayai, mudah alih yang boleh dipercayai, sudah tiba masanya untuk pelabur mengambil pandangan yang lebih serius untuk melabur dalam Bitcoin?
FANG Stok
Sepanjang 5 tahun yang lalu, pengelompokan syarikat-syarikat teknologi utama yang dikenali sebagai saham FANG (Facebook, Amazon, Netflix, dan Google) secara keseluruhan telah menunjukkan prestasi yang baik, dengan Amazon melihat 342.02 peratus pulangan 5 tahun, dan Netflix menyaksikan 1156.9 peratus yang mengagumkan, dan Google melihat 148.36 peratus.
Walaupun syarikat-syarikat akrab ini mendapat majoriti perhatian, analisis teknis selama 5 tahun menunjukkan kebolehpercayaan, daya tahan dan kecenderungan jangka panjang bitcoin untuk memberikan pulangan yang signifikan bagi pelabur untuk mengatasi pelaburan tradisional ini. Seorang pelabur yang melabur di Bitcoin 5 tahun yang lalu akan melihat jumlah pulangan sebanyak 22,004 peratus! Memandangkan risiko melabur dalam teknologi Bitcoin Blockchain yang baru, eksperimen, dan sumber terbuka, ia akan masuk akal bahawa pulangan jangka panjang yang kuat akan timbul.
Grafik di atas halaman ini menunjukkan pulangan Bitovain 5-tahun yang normal terhadap stok FANG. Terdapat 4 urusan utama dari carta itu:
Bitcoin matang sebagai pilihan portfolio persaraan : Jika seorang pelabur membeli Bitcoin pada bila-bila masa selain dari 11 hari pada akhir 2013, pelabur kini akan mengembalikan keuntungan. Kerana harga Bitcoin bermula pada hampir 0 dan telah menunjukkan banyak turun naik dan pertumbuhan, sukar bagi pelabur purata untuk melibatkan diri mereka dengan yakin. Walau bagaimanapun, ini adalah kesan sampingan harga aset digital muncul tanpa pendahulunya. Sekarang bahawa pasaran telah meningkatkan kecairan, keselamatan, dan panduan peraturan, industri bitcoin yang lebih matang menggalakkan penggunaan yang lebih luas. Metrik tahap ekosistem menunjukkan bahawa rangkaian Bitcoin telah berfungsi dengan baik, kerana transaksi per hari meningkat 258 peratus dalam 2 tahun yang lalu, sementara biaya penyertaan rangkaian dan masalah perlombongan telah berkembang sama. Sebaliknya, pelabur harus merasa lebih percaya diri dalam daya maju dan kewujudan jangka panjang Bitcoin, kerana ia tidak dapat ditutup dengan mudah dan insentif tidak diselaraskan di kalangan pihak berkepentingan untuk "pergi".
Aset FANG yang produktif, Bitcoin lebih produktif : Pandangan pantas pada carta dinormalisasi di atas isyarat bahawa, secara amnya, Bitcoin telah mengatasi aset FANG keseluruhan yang kukuh. Walaupun Amazon kekal menaik, kenaikan Bitcoin menunjukkan bahawa pulangan berasaskan peratusannya lebih kuat daripada kelas aset lain di atas.
Ketahanan teknikal Bitcoin : Corak teknikal Bitcoin dari pelbagai segitiga menaik dalam graf di atas menunjukkan ketahanan pelaburan untuk berjaya walaupun melalui kemelesetan multi-tahun. Kerana hanya ada 21 juta bitcoin, kekurangan kelas aset, digabungkan dengan permintaan yang semakin meningkat di luar negeri, menjadikan pertumbuhan jangka sederhananya pertaruhan yang lebih selamat. Selain itu, kesukaran perlombongan yang semakin meningkat pada rangkaian bitcoin memberikan tekanan tambahan ke atas harga pertukaran global supaya pelombong, yang kebanyakannya berpangkalan di China, dapat memenuhi kos operasi mereka.
Bitcoin makro-ekonomi lindung nilai : Bahwa aset tradisional dan saham FANG cenderung untuk cluster dan berkorelasi, bitcoin tetap relatif bebas dari tekanan tradisional seperti pelaporan akhir suku tahun, prestasi syarikat, dan keyakinan institusi pemangku kepentingan awam, yang sering mengganggu pasaran . Bitcoin menyediakan lindung nilai yang sangat baik terhadap kemerosotan potensi aset tradisional, dan merupakan projek sumber terbuka yang diedarkan tanpa organisasi atau pihak berkuasa berpusat yang mengawasi pemerintahannya.
Amazon vs Bitcoin
Aset utama FANG khususnya Amazon, nampaknya berada di radar ramai pengurus wang untuk potensi pelaburannya pada 2017. Sebagai contoh, Evercore baru-baru ini menamakan pilihan Internet Teratas untuk 2017. Jika dibandingkan langsung dengan Bitcoin, bagaimanapun, pulangan Amazon hanya mengatasi mata wang digital dalam 1 daripada 4 tahun. Pelaburan berjangka Natal sebanyak $ 1000 hasil Pulangan Bitcoin mengatasi Amazon dengan ketara jika dimasukkan dalam setiap tahun kecuali tahun 2013.
Walaupun ramai yang terlepas dari Bitcoin pada mulanya, persembahannya sebagai pelaburan bercakap untuk dirinya sendiri. Prestasi bersejarah Bitcoin terhadap pemain yang mantap seperti Amazon adalah penunjuk yang menaikkan bahawa pulangan tambahan yang kuat dapat diikuti pada tahun-tahun mendatang.
Turun naik turun Bitcoin
Satu lagi tanda menggalakkan yang menandakan kematangan adalah penurunan volatiliti harian yang relatif rendah yang telah dialami oleh pasaran sejak beberapa tahun kebelakangan ini. Bitcoin sebelum ini dianggap sebagai pelaburan yang sangat tidak menentu, dan begitu juga dengannya. Walau bagaimanapun, trend ini berkurangan apabila pasaran telah matang.
Variasi telah menurun kepada paras yang lebih sinonim dengan mata wang tradisional, dengan sisihan piawai harian pada pulangan berkurangan daripada 5-10 sehari dari 2014 dan sebelum ke paras semasa di bawah 2. Ini mungkin disebabkan oleh kecairan yang lebih dalam dalam pertukaran, pemahaman yang lebih menyeluruh dan menggunakan Bitcoin, dan keyakinan keseluruhan dalam daya maju jangka panjang rangkaian tanpa membeli dan menjual dari panik. Dengan kebolehubahan yang lebih rendah, aset mengambil risiko lebih rendah dan menjadi lebih tinggi berbanding dengan tingkah laku pelaburan yang dilihat dalam emas sebagai lindung nilai global terhadap kejatuhan mata wang dan tekanan pasaran negatif.
Bitcoin vs. Gold
Emas turun 29.66 peratus pada paras terendah dalam tempoh 5 tahun. Sebaliknya, Bitcoin berada di ambang bernilai lebih daripada satu ounce emas untuk kali pertama, dengan emas pada $ 1155 dan bitcoin lagi berdagang pada $ 969.00 pada masa penulisan. Ini adalah peralihan yang ketara daripada logik pelaburan tradisional, kerana kebolehterimaan, keselamatan, dan sifat global Bitcoin semakin menarik bagi pelabur yang mungkin memandang ke arah emas atau perak sebagai pelaburan lindung nilai.
Bitcoin, yang secara tradisinya dilihat sebagai "emas digital", mengandungi sifat-sifat tumpang tindih kekurangan terhad dan perhimpunan semula yang digabungkan dengan harga emas menunjukkan harga yang agak murah yang mungkin kini merupakan masa yang oportunis untuk membeli kedua-duanya. Terutamanya ketidakstabilan dan ketidakpastian geopolitik boleh mengubah pelabur ke arah kedua-dua kedai nilai dan nilai-nilai digital yang semakin kecil pada tahun 2017 dan seterusnya.
Adalah penting untuk diingat bahawa Bitcoin adalah penemuan 40 tahun penyelidikan dalam sains komputer, dan pada gilirannya, ini membolehkan bentuk baru penciptaan aset digital. Sama seperti emas adalah langka, sifat-sifat ini boleh dicerminkan dalam talian.
Kekuatan Rangkaian
Daripada kejutan kepada ramai, rangkaian Bitcoin sendiri tidak pernah digodam. Ya, pertukaran Bitcoin seperti Bitfinex dan Mt.Gox telah digodam, tetapi kini peninggalan sebagai penyedia perkhidmatan Bitcoin telah matang ke arah amalan perniagaan yang lebih baik. Rangkaian Bitcoin terus berfungsi dengan baik dan selamat sendiri disebabkan oleh peningkatan eksponen dalam kuasa pengkomputeran rangkaian, atau "perlombongan" kesukaran.
Bitcoin memperoleh nilainya sebagai kenderaan pelaburan dan sebagai kedai yang bernilai global kerana elektrik yang digunakan untuk menggerakkan fungsi hash kriptografi pada Blockchain Bitcoin yang diedarkan.
Mengapa Bitcoin Rising?
Ringkasnya, kedua-dua isyarat sosiologi dan teknikal memberi isyarat bahawa Bitcoin bukan teknologi yang akan "mati" atau pergi. Dengan "Perang pada tunai" yang sangat nyata di India (LINK), Australia , digabungkan dengan persekitaran makroekonomi dan geopolitik yang tidak menentu dan krisis moneter di Venezuela , keadaan untuk kebolehpercayaan permintaan Bitcoin meningkat.
Bitcoin boleh memberikan alternatif yang unggul untuk orang-orang di dunia membangun mencari saluran pembayaran digital yang boleh dipercayai. Pengetahuan dan kesadaran pelabur terhadap teknologi Blockchain digabungkan dengan kegiatan pasar yang meminjamkan bitcoin menjadi pilihan investasi dengan silau yang misterius. Dengan pelantikan Encik Trump untuk pro-gold dan pro-bitcoin bekas Kongres Republikan Mick Mulvaney ke Pejabat Bajet dan Pengurusan, terdapat lebih banyak keyakinan dalam kalangan pengawalseliaan dan keusahawanan.
Walaupun diberikan petunjuk ini, Bitcoin masih merupakan teknologi eksperimen. Pelabur perlu mengambil masa dan usaha yang wajar untuk mengetahui lebih lanjut mengenai sejarah, komuniti, dan teknologi Bitcoin sebelum membuat pelaburan.
Jangan bersedia untuk melabur lebih banyak daripada yang anda mahu hilang! Ramai yang percaya bahawa Bitcoin sama ada akan pergi "ke bulan" dan naik dengan cepat, atau akhirnya tekanan geopolitik dan pengawalseliaan boleh menyebabkan pengguna berkumpul di tempat lain dan memacu harga kepada $ 0. Hanya masa akan memberitahu, tetapi dalam penunjuk masa kini memberi isyarat bahawa ia sememangnya mungkin menjadi masa untuk melabur dalam Bitcoins.