Volatiliti Harga
Tiga faktor yang menyebabkan perubahan liar dalam permintaan dan bekalan menyebabkan kemeruapan harga. Yang pertama adalah musim . Sebagai contoh, harga bilik hotel resort meningkat pada musim sejuk, apabila orang mahu melepaskan diri dari salji.
Mereka jatuh pada musim panas apabila pelawat berpuas hati untuk perjalanan berdekatan. Itulah contoh perubahan permintaan.
Faktor lain yang menjejaskan kemeruapan harga adalah cuaca . Sebagai contoh, harga pertanian bergantung kepada bekalan. Itu bergantung pada cuaca yang menguntungkan tanaman yang berlimpah.
Faktor ketiga adalah emosi . Apabila peniaga bimbang, mereka akan menimbulkan ketidaktentuan apa sahaja yang mereka beli. Itulah sebabnya harga komoditi begitu bergelora. Sebagai contoh, pada bulan Februari 2012, Amerika Syarikat dan Eropah mengancam sekatan terhadap Iran untuk membangun uranium gred senjata. Sebagai balasan, Iran mengancam untuk menutup Selat Hormuz, menyekat bekalan minyak. Walaupun bekalan minyak tidak berubah, peniaga menaikkan harga minyak kepada hampir $ 110 pada bulan Mac. Menjelang Jun, mereka menurunkan harga minyak kepada $ 80 setong. Kali ini, mereka takut melambatkan pertumbuhan di China . Status emosi peniaga adalah salah satu sebab mengapa harga gas begitu tinggi .
Volatilitas Saham
Harga beberapa saham sangat tidak menentu. Bahawa ketidakpastian membuat stok pelaburan yang lebih berisiko. Akibatnya, pelabur mahu pulangan yang lebih tinggi untuk ketidakpastian yang meningkat. Syarikat-syarikat yang mempunyai stok yang sangat tidak menentu perlu berkembang dengan menguntungkan. Mereka mesti menunjukkan peningkatan dramatik dalam pendapatan dan harga saham dari masa ke masa atau membayar dividen yang sangat tinggi.
Pelabur telah membangunkan ukuran volatiliti stok dipanggil beta . Ia memberitahu anda bagaimana harga saham dikaitkan dengan Indeks S & P 500 . Jika ia bergerak dengan sempurna bersama-sama dengan Indeks, beta akan menjadi 1.0. Stok dengan betas yang lebih tinggi daripada 1.0 lebih tidak menentu berbanding dengan S & P 500. Stok dengan beta kurang daripada 1.0 tidak menentu.
Volatiliti Sejarah
Seperti namanya, volatiliti sejarah adalah berapa banyak volatiliti yang telah diperolehi dalam tempoh 12 bulan yang lalu. Sekiranya harga saham berubah secara meluas pada tahun lalu, ia lebih tidak menentu dan berisiko. Ia menjadi kurang menarik daripada stok yang tidak menentu. Anda mungkin perlu memegangnya untuk masa yang lama sebelum harga kembali ke tempat anda boleh menjualnya untuk keuntungan. Sudah tentu, jika anda mengkaji carta dan boleh memberitahu ia pada titik yang rendah, anda mungkin bertuah dan dapat menjualnya apabila ia mendapat tinggi lagi. Itu dipanggil pemasaan pasaran dan berfungsi hebat apabila ia berfungsi. Malangnya, dengan stok yang sangat tidak menentu, ia juga boleh jauh lebih rendah untuk masa yang lama sebelum ia naik semula. Anda tidak tahu kerana ia tidak dapat diramalkan.
Volatiliti Tersirat
Ketidaktentuan yang tersirat menggambarkan berapa banyak turun naik yang opsyen peniaga berfikir stok akan ada pada masa akan datang.
Anda boleh mengetahui apa ketidakstabilan tersirat stok dengan melihat berapa banyak pilihan harga niaga hadapan berbeza-beza. Sekiranya harga opsyen mula naik, itu bermakna turun naik tersirat semakin meningkat, semua perkara lain menjadi sama.
Bagaimana anda boleh menggunakan pengetahuan ini untuk kelebihan anda? Beli pilihan di stok jika anda fikir ia akan menjadi lebih tidak menentu. Jika anda betul, harga opsyen akan meningkat, dan anda boleh menjualnya untuk keuntungan. Jual pilihan jika anda rasa ia akan menjadi kurang menentu.
Volatiliti Pasaran
Kemudahubahan pasaran adalah halaju perubahan harga untuk mana-mana pasaran. Ini termasuk komoditi, forex dan pasaran saham. Peningkatan volatilitas pasaran saham biasanya merupakan tanda bahawa bahagian pasaran atau pasaran berada di tangan. Itu kerana terdapat banyak ketidakpastian. Peniaga-peniaga besar menawar harga pada hari berita baik, sementara peniaga menurun dan penjual pendek mendorong harga turun berita buruk.
The Volatility Index® atau VIX ® mengukur ketidaktentuan tersirat dari S & P 500. Ia menggunakan harga opsyen harga saham. Chicago Board Options Exchange menciptanya pada tahun 1993. Ia mengukur sentimen pelabur.
VIX® juga dikenali sebagai indeks ketakutan. Biasanya, apabila VIX® tinggi, harga saham jatuh. Selalunya, harga minyak juga turun apabila pelabur bimbang pertumbuhan global akan perlahan. Peniaga mencari bida yang selamat sehingga emas dan nota Perbendaharaan . Yang menghantar kadar faedah ke bawah.