Apakah kesan Inflasi terhadap Ekonomi?

Memahami Bagaimana Inflasi Membantu dan Memudaratkan Pelabur dan Pengguna

Apakah kesan inflasi? Soalan biasa ini sering ditanya oleh pelabur baru yang memulakan perjalanan mereka ke arah kemerdekaan kewangan. Untuk memastikan kami berada di halaman yang sama, sebelum kami menyelam kesan inflasi, lebih baik untuk memulakan dengan menentukan inflasi dalam keadaan yang tegas. Sudah digunakan dengan betul, dan kerana saya akan menggunakannya untuk baki perbincangan kita, inflasi istilah merujuk kepada susut nilai dalam kuasa membeli mata wang fiat, yang sering menyebabkan kemunculan kenaikan harga apabila anda cuba membeli penting seperti gandum, susu , daging, pakaian, perkhidmatan perubatan, kopi, atau elektrik.

Dalam erti kata lain, inflasi merujuk kepada keadaan di mana anda mendapati bahawa ia memerlukan lebih banyak unit mata wang - jika anda berada di Amerika Syarikat, ia akan menjadi dolar AS - untuk membeli barangan dan perkhidmatan daripada yang dibawanya semalam atau tahun lepas untuk membeli barang dan perkhidmatan yang sama.

Dari segi sejarah, bagi pelabur domestik, kadar inflasi yang tinggi telah dipertimbangkan apa-apa berbanding julat tahunan 3% hingga 4% dengan angka 3% hingga 4% dianggap benigna. Kadar ini, yang akan menjadi rahmat bagi sebahagian besar dunia, disebabkan oleh banyak perkara, yang sebahagiannya ada kaitan dengan kelebihan kewangan dan struktur tertentu dalam ekonomi AS yang mungkin tidak bertahan selama-lamanya. Yang mengatakan, sejak sedekad yang lalu, negara telah mengalami persekitaran kadar faedah yang rendah pada sejarah kerana campurtangan yang tidak pernah berlaku sebelum ini dalam sistem monetari oleh Rizab Persekutuan dan penggubal undang-undang sebagai sebahagian daripada usaha untuk menghancurkan sistem ekonomi global sejak 2007 dan 2009 apabila gelembung hartanah memuncak dan meletus, menyeret semua kelas aset dengannya, termasuk pasaran saham.

Walau bagaimanapun, jika sejarah adalah panduan apa-apa, ia berguna untuk memberi perhatian kepada inflasi kerana ia pasti akan mengembalikan kepalanya semula pada suatu masa nanti. Apakah kesan inflasi tertentu? Kenapa anda perlu prihatin tentang hantu yang menghantui ekonomi?

Inflasi Bermula dengan Nilai Kehilangan Wang

Untuk memahami kesan inflasi, saya ingin anda memikirkan beberapa nombor:

• Bajet $ 1.00 pada tahun 1971 mempunyai kuasa beli yang sama dengan harga $ 5.95 pada 2016. Maksudnya, apa yang kita panggil $ 1.00 hari ini hanya akan membeli barang bernilai 16.8 ¢ pada tahun 1971.
• Satu bil £ 1.00 pada tahun 1971 mempunyai kuasa beli yang sama seperti £ 14.00 pada tahun 2016. Maksudnya, apa yang kita panggil £ 1.00 hari ini hanya akan membeli barang bernilai £ 0.07 pada tahun 1971.

Seperti yang anda dapat lihat, kesan utama inflasi adalah bahawa mata wang nominal negara kehilangan nilai - ia memerlukan lebih banyak Dolar, atau Pound Sterling, atau Euro, atau Yen, atau Franc Swiss, untuk membeli kuantiti barang yang sama. Akibat yang jelas, atau kesannya, inflasi menjadikannya lebih sukar bagi orang untuk mendapatkan keperluan asas, apalagi kemewahan, jika kehidupan mereka tidak dapat mengikuti kadar inflasi. Ini menyebabkan keluarga bertungkus-lumus ketika mereka berusaha untuk menampung harga semua dari cornflakes ke tuisyen kolej.

Seperti yang anda dapat lihat, kadar inflasi yang tinggi boleh menyebabkan masalah besar seiring dengan perkembangan masa.

Pemindahan Inflasi Wang Daripada Penyimpan dan Pelabur kepada Penghutang

Bergerak di luar kesan asas inflasi, anda menyedari terdapat dua kesan inflasi utama yang lain.

1. Kesan inflasi pada penabung dan pelabur adalah bahawa mereka kehilangan daya beli. Sama ada anda telah mengebumikan wang anda dalam kopi di halaman belakang atau ia duduk di bank paling selamat di dunia, ia menjadi kurang berharga dengan peredaran masa. Ini boleh membuat insentif untuk membelanjakan wang atau, di bawah keadaan yang salah, tidak sengaja untuk melabur wang dalam perkara yang sebaliknya akan baik untuk tamadun dalam jangka masa panjang.

1. Kesan inflasi terhadap penghutang adalah positif kerana penghutang boleh membayar hutang mereka dengan wang yang kurang bernilai. Jika anda berhutang $ 100,000 pada kadar 5%, tetapi inflasi tiba-tiba meningkat menjadi 20% setahun, anda secara efektif menonton 15% hutang anda dibayar setiap tahun, secara percuma kepada anda. Pada satu ketika, anda akan mendapat pekerjaan gaji minima sebanyak $ 100 sejam dan menghapuskan hutang anda.

Berikan lebih jelas, kesan bersih inflasi adalah untuk memindahkan wang dari penabung dan pelabur kepada penghutang. Ia menghukum orang-orang yang menangguhkan kesenangan mereka dan melabur dalam membina jalan, sekolah, kilang, dan perniagaan dan memberikan ganjaran kepada mereka yang berada dalam hutang. Ini adalah ketidakadilan moral yang teruk, kebanyakannya disebabkan oleh kerajaan mencetak wang - atau, hari ini, membuat entri elektronik - untuk menampung perbelanjaan yang tidak dapat dibayar dari hasil perbendaharaan umum.

Lebih Banyak Maklumat Mengenai Inflasi dan Kadar Inflasi

Untuk mengetahui lebih lanjut, baca Panduan Pelabur Baru untuk Inflasi dan Kadar Inflasi , khusus yang menjawab soalan-soalan seperti:

• "Apa itu Inflasi?"
• Apa yang menyebabkan Kadar Inflasi Tinggi?
• Apakah Kesan Inflasi?
• Apakah Indeks Inflasi?
• Kenapa Kita Tidak Melihat Inflasi, Namun?
• Dan banyak lagi!