Salah satu daripada perbezaan asas ini dapat dilihat dalam cara setiap bab menggunakan pengecualian harta, bahagian undang-undang negeri dan persekutuan yang membenarkan penghutang individu (bertentangan dengan perbadanan atau perkongsian) untuk melindungi harta tertentu dari jangkauan pemiutang atau mahkamah muflis.
Untuk buku asas bagaimana pengecualian berfungsi secara umum, lihat Pengertian Pengecualian Kebankrapan .
Bab 7
Bab 7 kes juga dipanggil kes muflis lurus. Sebagai pertukaran untuk menunaikan hutang, penghutang bersetuju untuk melepaskan semua harta kecuali untuk jumlah tertentu yang kami panggil harta yang dikecualikan. Seorang pemegang amanah yang dilantik oleh mahkamah muflis dikenakan tanggungjawab untuk mengambil harta itu, membubarkannya (menjadikannya wang tunai) dan mengagihkan wang kepada pemiutang penghutang. Jika penghutang adalah perbadanan, tiada pengecualian. Sebaliknya, semua harta penghutang dibubarkan dan digunakan untuk memberi manfaat kepada pemiutang.
Bab 11
Bab 11 kes dikenali sebagai kes penyusunan semula. Daripada penghutang yang menyerahkan harta, penghutang dibenarkan menyimpan harta itu, terus menjalankan perniagaan (kebanyakan Bab 11 penghutang adalah perniagaan, walaupun beberapa orang juga memfailkan, terutama jika mereka mempunyai banyak hutang atau banyak aset), sementara ia merundingkan syarat-syarat baru mengenai hutangnya.
Bab 13
Bab 13 kes juga kes penyusunan semula. Dalam kes Bab 13, penghutang (sentiasa individu, tidak pernah menjadi sebuah syarikat) juga memegang hartanya dan sebaliknya menggunakan pendapatan masa depan untuk membuat pembayaran dalam tempoh tiga hingga lima tahun. Bayaran tersebut digunakan untuk membayar atau membayar hutang.
Pembayaran masa depan ini mengambil tempat penyerahan aset yang mungkin berlaku dalam Bab 7 kes muflis lurus. Sebenarnya, sesetengah penghutang akan memilih untuk memfailkan kes Bab 13, walaupun mereka mungkin layak untuk kebangkrutan Bab 7 secara lurus, supaya mereka boleh melindungi aset yang mereka miliki yang mereka mungkin harus menyerahkan kepada pemegang amanah Bab 7 untuk menjual . Banyak kali aset-aset ini akan termasuk harta yang dipercayai oleh penghutang akan suatu hari nanti nilai tambah, seperti saham syarikat atau hartanah. Daripada memberi kepada pemegang amanah Bab 7 dan akhirnya kepada pemiutang, penghutang akan memilih untuk membuat pembayaran selama tiga hingga lima tahun untuk membayar hutang tersebut.
Ujian "Kepentingan Terbaik Pemiutang"
Dalam kedua-dua Bab 11 dan Bab 13 kes, penghutang mencadangkan pelan pembayaran untuk menyesuaikan, membayar atau membayar pemiutang . Bagi kes Bab 11 atau Bab 13 untuk berjaya, debitur mesti mencadangkan pelan pembayaran yang akan meninggalkan pemiutangnya yang tidak bercagar lebih baik daripada jika dia memfailkan kes Bab 7. Ini dipanggil Ujian Kredit Terbaik "Kredit" .
Ingatlah bahawa pemiutang tidak bercagar adalah pemiutang yang tidak mempunyai cagaran yang mereka boleh menjual dan memohon hutang jika peminjam gagal membayar.
Ia termasuk kad kredit tujuan umum, bil perubatan, pinjaman peribadi dan lain-lain. Ia juga termasuk bahawa $ 20 anda belum membayar balik kepada Uncle Phil.
Contoh: Menerapkan pengecualian dalam Bab 13
Berikut adalah contoh bagaimana Ujian "Kredit Terbaik Kepentingan" berfungsi, membandingkan Bab 7 dan Bab 13 kes.
Don Debtor memfailkan kes Bab 7. Selepas dia menggunakan semua pengecualian yang dia berhak, dia masih mempunyai koleksi syiling bernilai $ 10,000 dan lukisan minyak bernilai $ 5.000. Para pemegang amanah Bab 7 boleh mengambil pemungutan duit syiling dan lukisan minyak, menjualnya dan menggunakan hasil (selepas kos penjualan dan komisinya sendiri) untuk membayar sebahagian daripada hutang Don berhutang kepada pemiutang tidak bercagar.
Katakan kos jualan dan komisen pemegang amanah akan berjumlah $ 3,000. Itu akan meninggalkan $ 12,000 yang tersedia untuk membayar pemiutang.
Jika Don mahu mengekalkan koleksi duit syiling dan lukisan minyak, mungkin kerana mereka mempunyai nilai sentimental atau kerana dia percaya bahawa mereka akan naik nilai kewangan pada masa akan datang, dia mesti mencadangkan satu pelan yang akan membayar pemiutang tidak bercagar sekurang-kurangnya $ 12,000, jumlah yang akan mereka terima jika dia memfailkan kes Bab 7. Jika dia tidak dapat menunjukkan bahawa pelan Bab 13nya akan membayar pemiutangnya sekurang-kurangnya begitu, pelan itu tidak akan diluluskan.
Walaupun penghutang tidak benar-benar menyerahkan harta mereka dalam Bab 11 atau Bab 13 kes, pengecualian masih sama pentingnya kerana mereka dalam kes Bab 7 dalam menghargai dan mengagihkan aset kepada pemiutang untuk memuaskan hutang.
Untuk maklumat lanjut tentang Pengecualian Kebankrapan, lihat
Memahami Pengecualian Kebankrapan
Pengecualian Kebankrapan Persekutuan
Dikemaskini oleh Carron Nicks Ogos 2017